用理财规划降低投资成本
2012-08-13 14:14:41   来源：网易   评论：0 点击：

　　“2006、2007年的市场达到了一个癫狂的状态，社会方方面面对股市的渲染很多，不少投资者上门要求买基金，却不知道基金为何物。”早期的银行理财不如现在发达，当时疯狂的股票投资感染到了周慧。
　　
　　“通过它，你能获得什么？”周慧思量，决定小试一把。
　　
　　银行理财有起点金额，入市资金却没有要求，周慧将攒下的钱投入了股市。
　　
　　“开始的时候太冲动，知识欠缺，没什么计划，网撒得太开，快进快出地买了好多只。”周慧坦诚地告诉记者，最多的时候手里股票有近二十只，“太盲目，别人告诉你一只股票就立马去买，不管主营项目和资产质量，行情好的时候还行，但潜在的风险非常大。”
　　
　　依照周慧的工作安排，根本看不过来这么多只股票，这无疑增大了她的投资成本。
　　
　　“银行有规定，不允许上班时间炒股，偶尔中午休息看一下，也跟不上股市变化的节奏。”从金额来看，投资不大，但只数分散，毫无规律，这样的理财管理令周慧感到非常的吃力和辛苦，“最后停止了这种疯狂的举动。”
　　
　　当时周慧正赶上单位的理财教育，经过学习和培训，通过了金融理财师的AFP和CFP认证，而课堂上老师对财富管理理念的讲解和分析，令她茅塞顿开。
　　
　　管理财富就像人生规划，需要设定财务、保险等目标，看着一蹶不振的股市，周慧打算通过自己的例子，重新规划，慢慢地调整激进的状态。“理财需要长期地规划和坚持，这一点深深地触动了我。”迷茫的投资不仅凌乱短暂，甚至无法创造价值，“从快进快出，到快进慢出，在下跌的形势下，股票越来越走不动。”
　　
　　周慧从那时开始针对性地清理股票资产，2008年，通过低价位平抑成本和择时割肉等手段挽回了60%~70%的投资，而且仅留下4只股票，不再增加股票投入，“看到身边的人，有的被套得很深，多年的资产瞬间就没了，我也觉得这确实太不理智了！”
　　
　　随着年龄和阅历的增加，周慧思考的事情越来越多，家庭的发展计划和子女的教育规划被一一提上了日程。“每个人的精力有限，关注想要的一到两样就行，不要牵扯太多，毕竟投资只是生活的一部分。”在有步骤地清除多余股票之后，周慧开始逐步执行自己的理财规划。
　　
　　依据自身的规划目标以及风险偏好，周慧将投资资金分为四个部分，20%的股票，30%的基金和基金定投，15%的定期储蓄，以及35%的银行理财。而除去股票和定存，平常的理财重心主要放在银行理财和基金定投上。在基金定投方面，周慧分别选择了股票型基金、指数型基金和债券型基金各一只。对基金定投这种平滑成本的方式，她很认可，从实际的投资回报来看，收益还不错。
　　
　　而在银行理财投资上，周慧一直保持着长短中期的配置。在分批进入理财的资金中，周慧用了50%的资金购买中长期（一年以上）产品，另50%购买中短期产品，其中，中期以半年为准，短期以两到三个月的期限为准。在提到这样配置的原因时，周慧解释，一是维持必要的流动性，二是考虑利率风险。
　　
　　“银行理财产品的投资有一个利率风险，也就是银行理财产品在投资期间约定的收益水平不会随着市场利率的调整而变化。比如7月份央行调整了银行存款利率，但我已经购买的理财产品约定的6%的收益率不会因为央行降息而降低。当然，如果央行加息，同样的道理，理财产品在投资期不会提高收益。长中短的配置是我对利率风险的一个规划，不论升降息，都能分享到较合适的利率收益，而与此同时，我也会注意留足3到6个月的应急备用金，这样遇到紧急情况，加上手头资金和信用卡额度，基本就能解决。”周慧自信地告诉我。
　　
　　“任何的投资行为都有成本，我们很多时候会过度关注和盘点产品的账面收益，却鲜有站在一个综合成本的高度去看待和管理投资行为。”重新规划后的周慧再次面对个人的财富管理显得轻松自如，现为光大银行北京劲松桥支行理财中心主任的她表示，“制定目标，并迅速有效地执行，我最大的变化就在于降低了理财的管理成本，实现了阳光理财、轻松投资。”■
　　
　　10TIPS
　　
　　1每月的收入和支出如何分配？
　　
　　每月收入的60%用于投资理财，40%用于日常开销。
　　
　　2有几张信用卡？之所以选择的原因是？
　　
　　一张光大银行金卡。使用方便，帮助养成良好的记账习惯。
　　
　　3一般情况下，钱包会放多少现金？主要用途是？
　　
　　不超过500元。吃饭、打车。
　　
　　4年度女性消费规划？中意的品牌？
　　
　　一年买一个喜欢的包，买两到三身好的衣服，剩下就比较随意。喜欢的品牌有：LV、Lancel、Burberry和PORTS。
　　
　　5喜爱逛哪些商场？对商场的评价如何？
　　
　　
　　蓝色港湾、朝阳大悦城、赛特奥特莱斯。关键是人少，环境好。
　　
　　6个人投资的风险投偏好？
　　
　　做过风险测试，属于激进型。
　　
　　7一般多久去电影院看一场电影？
　　
　　两周一次，选片倾向于好演员或好导演的大片，或参照网站的观影评价。
　　
　　8网购吗？去哪里？
　　
　　网购，爱上淘宝和中粮我买网。
　　
　　9除了基本的社会保险和车险外，有无购买其他商业保险？
　　
　　买了一些意外伤害保险。
　　
　　10是否购买（银行、信托、基金等）理财产品？
　　
　　有银行理财产品和基金。